Une nouvelle façon de financer les idées: financement participatif, crypto-actifs et avenir des investissements décentralisés

La bourse ou la vie - La Brèche n°6 (Juin 2019).

Anonim

Avec l'essor de Kickstarter, la personne moyenne a désormais plus de chances de récolter des fonds pour ses idées que jamais auparavant. Le modèle Kickstarter, dans lequel les militants sollicitent des dons pour soutenir un projet qui produit quelque chose qu'ils peuvent partager avec leurs bailleurs de fonds et d'autres au sens large, est une nouvelle approche technologique ancrée dans une vieille idée. Par exemple, en 1713, Alexander Pope a rassemblé des fonds pour publier des traductions anglaises de la poésie grecque en offrant des remerciements généreux aux donateurs sur une page de la publication traduite, une fois que suffisamment de fonds ont été rassemblés pour mener à bien le projet. En 1783, Mozart a également employé la méthode de financement par le biais d'une campagne de financement de la performance de trois nouveaux concertos qu'il a marqués en offrant aux bailleurs de fonds des copies des manuscrits, en échange d'un financement en direct. Enfin, avec la montée en puissance d'Internet, Kickstarter a démocratisé davantage le financement de projets en permettant une connectivité sans précédent aux efforts créatifs de la personne commune - et en tirant parti du financement de ses lecteurs à travers le monde. Le site offre une simplicité simplifiée qui permet à la personne qui se trouve dans l'un des 10 pays du monde de réunir rapidement des fonds pour concrétiser son idée. Du point de vue des investisseurs, l'un des avantages de la plate-forme de financement de Kickstarter est que le financement exige qu'un projet soit entièrement financé avant que les bailleurs de fonds soient facturés pour leur contribution. De cette manière, les bailleurs de fonds ne sont pas laissés pour compte pour un projet partiellement financé qui pourrait ne pas produire les résultats prévus dans la campagne. Kickstarter prend actuellement une réduction de 5% du total des fonds recueillis pour une campagne particulière, et le processeur de carte de crédit de Kickstarter, Amazon, perçoit une autre charge de 3-5% sur le total des fonds recueillis dans une campagne. Une taxe supplémentaire sur la valeur ajoutée (TVA) de 1-2% sur le total des fonds collectés sera également appliquée si vous lancez une campagne au Royaume-Uni. Malgré la charge habituelle de 8 à 10% sur le total des fonds recueillis dans une campagne, l'exigence selon laquelle les campagnes doivent être financées intégralement avant que les bailleurs de fonds soient chargés aboutit à près de 42% des projets financés avec succès. De plus, l'exigence de la campagne selon laquelle quelque chose doit être produite pour que les autres puissent l'expérimenter ajoute un produit tangible à la campagne. Cependant, il est important de réaliser que les investissements des bailleurs de fonds sont des dons dans la nature qui ajoutent principalement du capital à la réserve de connaissances et d'innovations humaines - au lieu d'offrir à l'investisseur une part dans l'équité d'un projet. Une récente réussite sur la plateforme de crowdfunding Kickstarter a impliqué la campagne «Lavabit Dark Mail Initiative» de Ladar Levinson qui a permis d'amasser plus de 200 000 $ pour fournir des e-mails cryptés PGP open source qui masquent également les métadonnées des messages. Cependant, pour ceux qui veulent la liberté de financer n'importe quelle idée qu'ils ont, les gens de Kickstarter imposent plus de restrictions sur les projets qui sont jugés appropriés pour le financement, comparé aux restrictions de campagne placées sur une plateforme de financement participatif similaire, Indiegogo.

Indiegogo donne également du pouvoir à la personne ordinaire en offrant la possibilité de collecter des fonds pour des idées qui pourraient autrement ne pas être entendues par les institutions de collecte de capitaux plus traditionnelles. Indiegogo exploite la possibilité de retirer des bailleurs de fonds du monde entier et accepte PayPal en plus des cartes de crédit, par opposition à Kickstarter qui n'accepte que les dons par carte de crédit. En outre, Kickstarter ne permet que des campagnes situées dans 10 pays sélectionnés, contrairement à Indiegogo qui permet un accès encore plus grand à la personne commune en permettant des campagnes dans plus de 200 pays. Une autre caractéristique intéressante d'Indiegogo est son utilisation de deux modèles de financement de campagne. Un modèle exige que la campagne atteigne son objectif de financement pour que les fonds soient dispersés et que l'autre permette au créateur de la campagne de recevoir les fonds que la campagne reçoit - cette dernière impliquant des frais plus élevés payés à Indiegogo pour inciter le financement initial. objectif. Encore une fois, il est temps de lancer les chiffres. Dans le cadre du modèle de campagne «tout ou rien», Indiegogo facture 4% du total des fonds reçus et des frais supplémentaires de carte de crédit ou de traitement PayPal allant de 3 à 5%. Le modèle de financement flexible, où les fonds sont encore libérés malgré l'atteinte de l'objectif de financement, implique des frais Indiegogo de 9% sur le total des fonds recueillis et des frais de traitement par carte de crédit ou PayPal allant de 3-5%. Bien que Kickstarter et Indiegogo n'autorisent pas les bailleurs de fonds à participer à l'équité, ou à la propriété, du produit fini de la campagne, ils restent des outils puissants qui permettent d'accéder à un capital autrement inexistant qui enrichit l'écosystème de l'innovation. Dans l'ensemble, Indiegogo offre une option de crowdfunding comparable et convaincante. D'un autre côté, l'avenir du crowdfunding décentralisé et l'introduction des crypto-assets font aussi partie de l'horizon.

Swarm est une plateforme de crowdfunding qui adopte une approche décentralisée de l'idée de crowdfunding. En termes simples, la plate-forme fonctionne sur une crypto-monnaie connue sous le nom de Swarm Coin qui permet aux campagnes d'émettre leurs propres jetons de crypto-monnaie de campagne distincts qui agissent comme des parts de fonds propres dans les campagnes de crowdfunding. Le fondateur de Swarm prévoit que la plateforme permettra de valider les idées de campagne grâce à un processus de vote décentralisé qui aide à déterminer quelles campagnes reçoivent un financement sur la plateforme Swarm. Un système de réputation décentralisé aidera à établir la crédibilité de ceux qui ont soutenu des campagnes réussies dans le passé et aidera les nouveaux utilisateurs à décider des idées de campagne à financer. Les campagnes soutenues par des membres crédibles de la communauté Swarm reçoivent à leur tour plus de poids. En ce qui concerne le processus de financement lui-même, les militants génèrent des jetons de crypto-monnaie de campagne uniques qui sont ensuite vendus aux créateurs de projets comme des éléments de la campagne. Si un projet est financé avec succès et que le produit fini sort exceptionnellement bien sur le marché libre, alors les détenteurs de jetons de campagne partageront la richesse du succès grâce à une valorisation accrue des jetons cryptographiques qu'ils ont achetés.En conséquence, l'incitation à l'équité ajoutée dans les campagnes de crowdfunding peut aider à conduire le succès des campagnes futures. Joel Dietz, le fondateur de Swarm, souligne une débâcle d'équité crowdfunding impliquant la campagneOculus Rift sur Kickstarter qui a levé avec succès plus de 2 millions de dollars pour développer un casque de réalité virtuelle et un peu plus d'un an plus tard la compagnie Oculus Rift a vendu 2 milliards de dollars à Facebook -laisser certains des bailleurs de fonds de Kickstarter souhaitant avoir la possibilité d'investir dans un arrangement d'équité à la place.

Un autre concurrent admirable dans l'écosystème de crowdfunding décentralisé est la plate-forme monétaire NXT. Il est important de réaliser que NXT n'est pas juste une autre cryptomonnaie alternative car elle rend la décentralisation possible grâce à un modèle de preuve de participation, par opposition au modèle de preuve de travail Bitcoin. Sur la plate-forme NXT décentralisée, n'importe qui peut créer ses propres jetons Uniceaset et ses propres actions qui peuvent soutenir une campagne de crowdfunding, entre autres choses. Les jetons d'actifs peuvent également être utilisés pour représenter des actifs physiques, un point culminant d'autres actifs connus sous le nom de regroupements d'actifs, et peuvent être utilisés pour représenter toute une gamme d'autres actifs. Actuellement, il en coûte 1 000 NXT, soit environ 30 $ de Bitcoin au moment de la rédaction de ce document, pour émettre des jetons d'actifs pour toute campagne de financement participatif. En outre, la plate-forme NXT propose également un marché décentralisé qui permet à quiconque de vendre n'importe quel type de bien numérique. Dans l'ensemble, il semble que l'avenir du commerce et des investissements viendra sous une forme décentralisée, cryptomonnaie si les tendances récentes sont une indication de quoi que ce soit.

Quelle que soit la méthode de financement participatif adoptée, nous entrons dans une ère d'innovation sans précédent - et l'âge semble être axé sur l'autonomisation individuelle.